經(jīng)歷千辛萬苦,郭靖(郭追 飾)和黃蓉(黃淑儀 飾)終于回到桃花島,然島上已是一片肅殺景象。二人發(fā)現(xiàn),黃蓉母親的墓穴被人打開,江南七怪染血其中,死狀凄慘。根據(jù)現(xiàn)場(chǎng)留下的線索以及大師傅飛天蝙蝠柯鎮(zhèn)惡的證言,郭靖認(rèn)準(zhǔn)是黃老邪殺死了幾位師傅,遂不顧黃蓉勸阻,與全不知情的黃老邪刀劍相向。另一方面,西毒歐陽鋒和楊康亦在島上出現(xiàn),聰慧的黃蓉在鐵槍廟戳穿二人的陰謀,并揭發(fā)楊康毒害歐陽鋒之侄的真相。楊康惱羞成怒,攻擊黃蓉時(shí)不慎中毒身亡。穆念慈萬念俱灰,將尚在襁褓的幼子托付給黃蓉后亦隨楊康而去?! ∈嗄旰?,楊康之子楊過(傅聲 飾)已長(zhǎng)大成人。黃蓉恐其步楊康后塵,拒不授其武功。負(fù)氣出走的楊過偶然在鐵槍廟遇見因練九陰真經(jīng)走火入魔的歐陽鋒,于是隨西毒學(xué)會(huì)了蛤蟆神功,更無意中知曉了自己的身世……